光伏“三國殺”
2021-02-03 18:19:10
摘要：目前，在硅片環(huán)節(jié)主要有6個(gè)玩家：隆基股份、中環(huán)股份、晶科能源、晶澳科技、上機(jī)數(shù)控、京運(yùn)通。
目前，在硅片環(huán)節(jié)主要有6個(gè)玩家：隆基股份、中環(huán)股份、晶科能源、晶澳科技、上機(jī)數(shù)控、京運(yùn)通。
在這六大玩家之中，晶科能源與晶澳科技主要是自給自足，不對(duì)外銷售。市場(chǎng)上能購買到的僅有剩下四家，其中，隆基股份與中環(huán)股份是光伏行業(yè)硅片領(lǐng)域的絕對(duì)龍頭，這兩家企業(yè)壟斷單晶硅片領(lǐng)域已有多年。
上機(jī)數(shù)控與京運(yùn)通進(jìn)軍硅片領(lǐng)域的底層邏輯：
第一：上機(jī)數(shù)控與京運(yùn)通在硅片領(lǐng)域的超額利潤驅(qū)使下，紛紛加碼單晶硅片的擴(kuò)產(chǎn)；第二：眾所周知，硅片領(lǐng)域182、210之爭愈演愈烈，逼迫下游采購方站隊(duì)。所以下游產(chǎn)業(yè)也需要獨(dú)立的第三方供應(yīng)商，在下游采購方的“慫恿”下，上機(jī)數(shù)控與京運(yùn)通加入硅片領(lǐng)域。第三：隆基與中環(huán)不斷布局下游的組件業(yè)務(wù)，蠶食其他組件企業(yè)的市場(chǎng)份額，也激起了其他組件企業(yè)的聯(lián)合抵觸。2020年阿特斯、東方日升、天合光能等組件廠紛紛與上機(jī)數(shù)控簽署采購大單；第四：老三、老四有機(jī)會(huì)崛起嗎？有目共睹，老大老二打架，遭殃的總是老三老四。2021年，隆基股份的硅片產(chǎn)能將達(dá)到100GW，中環(huán)股份的硅片產(chǎn)能預(yù)計(jì)達(dá)到80GW，而整個(gè)光伏行業(yè)對(duì)硅片僅需200GW。隨著中環(huán)股份管理層的穩(wěn)定，2021年 隆基與中環(huán)必將在單晶硅硅片領(lǐng)域發(fā)起激烈的價(jià)格戰(zhàn)。也許，2021年隆基與中環(huán)會(huì)攜手“絞殺”上機(jī)數(shù)控、京運(yùn)通。老三老四能否突圍成功，2021年底見分曉。
第二局擁硅為王
在硅片環(huán)節(jié)激烈競爭之下，別忘了“擁硅為王”。
硅料環(huán)節(jié)2020年經(jīng)歷了暴漲，2021年年初從70元/kg漲至90元/kg，漲幅達(dá)29%，且在各路資本及媒體的炒作下，還有大幅上漲的趨勢(shì)。各大硅片廠紛紛與硅料廠簽訂采購大單，預(yù)定未來三年的硅料產(chǎn)能。
目前，在硅料環(huán)節(jié)，只剩五大玩家，分別是：保利協(xié)鑫、通威股份、新特能源、大全新能源、東方希望。
昨日，新疆大全新能源股份有限公司在科創(chuàng)板首發(fā)成功過會(huì)，回歸內(nèi)地資本市場(chǎng)。大全新能源此次募集資金50億元，主要用于年產(chǎn)1000噸的高純半導(dǎo)體材料項(xiàng)目、年產(chǎn)35000噸多晶硅項(xiàng)目以及補(bǔ)充流動(dòng)資金之用。
第三局 硅料爭奪戰(zhàn)
在硅料領(lǐng)域，通威產(chǎn)能在2021年底將達(dá)到16.5萬噸，將反超硅料老大——協(xié)鑫。
隆基與中環(huán)嗅到了通威的硅料威脅，急需在硅料市場(chǎng)尋求合作伙伴，制衡通威的一家獨(dú)大。
協(xié)鑫作為曾經(jīng)的硅料王者，在電站補(bǔ)貼虧欠的情況下，整個(gè)集團(tuán)受到嚴(yán)重打擊。但值得注意的是，2020年保利協(xié)鑫的顆粒硅技術(shù)取得重大進(jìn)展，在2021年2月3日，萬噸級(jí)的顆粒硅產(chǎn)線正式剪彩。
在各種因素的推動(dòng)下，隆基與中環(huán)首次攜手，承包協(xié)鑫400億元的硅料產(chǎn)能。
特別是隆基股份作為單晶硅龍頭，與協(xié)鑫多年不相往來，本次合作也實(shí)屬不易。
目前，隆基、中環(huán)、協(xié)鑫抱團(tuán)取暖。
第四局 一體化之爭
目前光伏行業(yè)垂直一體化與專業(yè)化之爭已逐漸明朗，各大企業(yè)正在垂直一體化的道路上狂奔，而當(dāng)下垂直一體化前列的企業(yè)主要有隆基股份、通威股份、中環(huán)股份、協(xié)鑫集團(tuán)、晶科能源、晶澳科技、東方日升、錦州陽光等。
八家光伏企業(yè)所涉及的產(chǎn)業(yè)鏈如下：2021年2月2日是光伏行業(yè)的轉(zhuǎn)折點(diǎn)，從此，光伏行業(yè)由“戰(zhàn)國時(shí)代”進(jìn)入到了“三國時(shí)代”。能見證現(xiàn)在的光伏行業(yè)，簡直是人生一大幸事?。ü夥Y訊）
